Diferença entre derivativos de moeda e forex

Qual é a diferença entre derivativos e swaps?

Derivativos são títulos com preços dependentes de um ou múltiplos ativos subjacentes. Derivativos comuns incluem contratos a termo, contratos futuros, opções e swaps. Por outro lado, os swaps são apenas um tipo de toda a classe de ativos.

Explicando a diferença entre derivativos e swaps.

Um derivativo é um contrato entre duas partes e seu valor é determinado pelo preço do ativo subjacente. O valor dos derivativos é derivado do desempenho de um ativo, índice, taxa de juros, commodity ou moeda. Por exemplo, uma opção de capital, que é um derivativo, deriva seu valor de seu preço de ação subjacente. O valor da opção de ações flutua conforme o preço de suas ações subjacentes flutua.

Os swaps são acordos entre duas partes, em que cada parte concorda em trocar fluxos de caixa futuros, como pagamentos de taxas de juros. Ao contrário dos derivativos, os swaps não derivam seus valores de um ativo subjacente.

Explicando a Taxa de Juros.

O tipo mais básico de swap é um swap de taxa de juros simples. Neste tipo de swap, as partes concordam em trocar pagamentos de juros. Por exemplo, suponha que o Banco A concorda em fazer pagamentos ao Banco B com base em uma taxa de juros fixa, enquanto o Banco B concorda em fazer pagamentos ao Banco A com base em uma taxa de juros flutuante.

Suponha que o Banco A detém um investimento de US $ 10 milhões que paga a taxa interbancária de Londres, ou LIBOR, mais 1% a cada mês. Portanto, conforme a LIBOR flutua, o pagamento que o banco recebe é alterado. Agora, assuma que o Banco B possui um investimento de US $ 10 milhões que paga 2,5% a cada mês. Portanto, o pagamento que recebe é fixo.

Suponha que o Banco A prefira um pagamento constante, enquanto o Banco B decide que preferiria receber pagamentos mais altos. Portanto, esses bancos entram em um contrato de swap de taxa de juros. Neste swap, os bancos simplesmente trocam pagamentos e o valor do swap não é derivado de quaisquer ativos subjacentes.

Qual é a diferença entre os futuros de moeda de negociação e o câmbio spot?

O mercado forex é um mercado muito grande com muitas características, vantagens e armadilhas diferentes. Investidores Forex podem se envolver em futuros de moeda, bem como o comércio no mercado forex spot. A diferença entre estas duas opções de investimento é muito sutil, mas vale a pena notar.

Um contrato de futuros de moeda é um contrato juridicamente vinculativo que obriga as duas partes envolvidas a negociar uma determinada quantia de um par de moedas a um preço predeterminado (a taxa de câmbio indicada) em algum momento no futuro. Assumindo que o vendedor não feche prematuramente a posição, ele ou ela pode possuir a moeda no momento em que o futuro é escrito, ou pode "apostar" que a moeda será mais barata no mercado spot algum tempo antes da data de liquidação.

Diferença entre futuros e Forex.

Câmbio, ou simplesmente Forex, é onde uma moeda é negociada por outra moeda. Quase todo mundo está envolvido neste mercado, porque o câmbio é muito comum, especialmente nestes tempos de globalização. Comerciantes de moeda compõem uma grande parte do mercado Forex. Eles tentam hipotetizar e especular os movimentos da taxa de câmbio, e aproveitar a subida e descida "até mesmo as pequenas flutuações" # 8211; em taxas de câmbio.

Talvez a melhor coisa sobre o comércio Forex, é a sua natureza muito pública. Há muito pouca ou nenhuma informação "& # 8216; dentro" & # 8217; na negociação Forex. Flutuações nas taxas de câmbio são facilmente acessíveis nas notícias e na mídia. Qualquer pessoa pode facilmente obter relatórios de fluxos monetários em tempo real e não há informações não divulgadas.

Em termos de liquidez global, o mercado Forex é o maior e o mercado mais líquido. O volume de negócios é imenso, com mais de um trilhão negociado diariamente. Com o Forex, os tamanhos das transações são tão enormes que superam qualquer outro mercado existente. No entanto, a negociação em Forex não é conduzida em uma bolsa regulamentada. Assim, os riscos estão sempre presentes no mercado Forex. Forex é um mercado over-the-counter e interbancário.

O mercado Forex está sempre aberto 24/7, entre indivíduos e seus corretores, corretores e bancos, e bancos com outros bancos. Há sempre sessões abertas, já que as sessões européia, asiática e americana abrem e fecham em momentos diferentes. O mercado é contínuo e sem interrupções, o que permite que os investidores reajam a qualquer interrupção de notícias. Os comerciantes podem fazer transações instantâneas com base em seu julgamento.

A bolsa de futuros, ou simplesmente Futuros, é uma bolsa financeira onde as pessoas negociam contratos futuros padronizados. Tais contratos obrigam o comprador ou o vendedor de um ativo a comprar ou vender, respectivamente, a uma data e preço predeterminados. As entregas são definidas em um horário especificado no futuro, no entanto, algumas são liquidadas em dinheiro.

Nos futuros, os traders especulam sobre o movimento de preços do ativo subjacente. Os indivíduos, então, agirão com base em suas conjeturas. O mercado de futuros não é tão líquido quanto o mercado Forex, pois negocia apenas bilhões por dia. Uma razão para essa liquidez relativamente pequena é porque os Futuros são negociados em uma troca com a compensação da contraparte central. Não é "over-the-counter" # 8217 ;.

Uma vez que o dinheiro é a raiz de todos os preços, e é a base de todas as negociações, muitas vezes é natural para um comerciante de futuros para a transição para o Forex. A natureza de tendência do Forex apela a diferentes tipos de traders "técnicos e fundamentais. Os futuros não oferecem tanta vantagem aos pequenos traders, como no caso do Forex.

Negociação de futuros, no lado negativo, tem comissões. Além dos custos de negociação, existem custos de ingressos e taxas de intermediários. O Forex também tem custos, mas eles são refletidos no spread bid / ask, em vez de as comissões contrastarem o mercado de Futuros, onde os corretores são pagos via comissão. Além disso, os Futuros oferecem menor certeza de preço, porque a execução instantânea do comércio não é possível no mercado. Os últimos preços de comércio são oferecidos, mas o elemento de preços de carrapatos, faz com que os preços fiquem longe de certos.

1. Forex é a negociação de moedas, enquanto Futuros é a negociação de contratos futuros de commodities e ativos.

2. Forex é o mercado mais líquido do mundo, negociando trilhões diariamente. Os futuros só atingem bilhões por dia.

3. Forex é aparentemente um mercado aberto 24/7, e também é instantâneo. Os futuros não são tão fáceis de acessar.

4. Forex trading pode ser alcançado "over-the-counter", enquanto Futures é negociado em uma troca com a compensação da parte central do contador.

5. Negociação de futuros pode ter comissões, ao contrário de negociação de Forex.

6. Os futuros não oferecem tanta vantagem aos pequenos comerciantes, como no caso do Forex.

7. Os futuros fornecem preços menos certos, enquanto o Forex é geralmente certo e no local.

O que é um derivativo?

Nos campos de negociação e finanças, um derivativo é considerado um instrumento usado para investimento por meio de um contrato. Seu valor é derivado & # 8221; de (ou baseado em) de outro ativo, tipicamente referido como o ativo subjacente ou simplesmente "o subjacente". # 8221; Em outras palavras, um contrato derivativo é um contrato que permite a possibilidade de comprar ou vender algum outro tipo de instrumento financeiro ou ativo não financeiro. Tipos comuns de contratos de derivativos incluem opções, contratos a termo, futuros e swaps.

Entre os muitos tipos de ativos subjacentes que são comumente usados ​​com derivativos incluem ações ou índices de ações, títulos de renda fixa, moedas, commodities, eventos de crédito e até mesmo outros tipos de derivativos. Os contratos de derivativos são normalmente utilizados pelos investidores com o objetivo de especular ou proteger contra possíveis mudanças futuras nos fatores de mercado e, portanto, contra o valor de mercado futuro de um ativo subjacente.

O valor especial dos contratos de derivativos em comparação com os contratos de comércio direto de ativos subjacentes é que eles permitem a transferência de riscos de indivíduos ou entidades menos dispostos ou capazes de gerenciá-los para aqueles mais dispostos ou capazes de gerenciá-los. Além disso, os contratos de derivativos geralmente exigem apenas investimentos monetários iniciais pequenos ou mesmo inexistentes, e eles são liquidados em uma data futura dos compradores & # 8217; e vendedores & # 8217; adesão ao contrato.

Derivados estão sujeitos a & # 8220; liquidação líquida & # 8221; através da entrega, ou não entrega, do ativo subjacente. No entanto, as posições em transações envolvendo contratos de derivativos são freqüentemente fechadas antes que um ativo subjacente seja entregue a um comprador. 1) Retirado 27 de novembro de 2015 bis / ifc / publ / ifcb35a. pdf.

Uso de Derivados no Forex Trading.

Grande parte da troca de moeda é feita no que é chamado de spot, ou "cash", & # 8221; mercado onde pares de moedas são comprados e vendidos pelo seu valor presente e entregues dentro de um período de dois dias. O período é baseado no tempo que a transação deve compensar nas contas dos respectivos participantes no negócio. As moedas, no entanto, são comumente negociadas como parte de contratos de derivativos em contratos futuros, antecipados, opções e swaps. 2) Recuperado em 27 de novembro de 2015 phil. frb / research-and-data / publications / business-review / 1995 / brmj95gh. pdf.

Tipos de Derivados Forex.

Contrato Futuro.

Um contrato de futuros é um acordo para comprar ou vender uma quantidade de moeda a um preço pré-estabelecido em uma data específica no futuro. Lucros e perdas em um contrato de futuros são realizados e pagos no final de cada dia. Os contratos futuros de moedas são negociados em tamanhos padrão e possuem datas de vencimento definidas, geralmente caindo na terceira quarta-feira de março, junho, setembro e dezembro. Participantes em contratos futuros de moedas podem ser “hedgers” buscando fixar um preço para diminuir o risco de uma futura mudança de preço, ou eles podem ser "especuladores". que entram em um comércio em busca de ganhos potenciais.

Contrato avançado.

Como um contrato de futuros, um contrato a termo é um acordo para comprar ou vender uma quantidade de moeda a um preço pré-estabelecido em uma data específica no futuro. Diferentemente de um contrato futuro, no entanto, lucros e perdas em um contrato a prazo são realizados e pagos somente quando o contrato expira. Contratos a prazo são negociados numa base de balcão entre duas partes, e ao contrário de contratos futuros, estes não são regularmente comprados e vendidos nas bolsas.

Contrato de Opção.

Uma opção de moeda dá ao investidor o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender uma quantidade de moeda a um preço pré-estabelecido na data ou antes da data em que a opção expira. O direito de vender uma moeda é conhecido como uma opção de compra & # 8220; & # 8221; e o direito de compra é conhecido como uma opção de venda & # 8220 ;. As opções podem ser entendidas como um tipo de seguro em que os compradores ou vendedores podem aproveitar os preços mais favoráveis, caso as condições do mercado mudem após a compra da opção.

Comprar uma opção de compra, por exemplo, pode ser usado como seguro contra o risco de uma taxa de câmbio crescente, enquanto a compra de uma opção de venda pode ser usada contra o risco de uma taxa de câmbio decrescente. As opções são negociadas no mercado over-the-counter e também nas trocas. Além de usar como meio de comprar ou vender moeda, as opções também podem ser usadas para comprar ou vender outros derivativos, como futuros.

Contrato de Troca.

Um swap de moeda é um acordo entre duas partes para trocar fluxos de pagamentos em duas moedas diferentes em datas diferentes. Os participantes de contratos de swap de moeda geralmente buscam trocar os termos de pagamento de juros disponíveis para as respectivas contrapartes do contrato.

Os fluxos de pagamento são baseados na troca, ou "swap", & # 8221; de uma quantia definida conhecida como montante principal ou nocional. Muitas vezes, uma das partes no acordo buscará um pagamento de juros de taxa fixa com um rendimento estável, enquanto a outra parte procura um pagamento de taxa flutuante que possa oferecer uma oportunidade para um aumento do rendimento.

Todas as opiniões, notícias, pesquisas, análises, preços, outras informações ou links para sites de terceiros são fornecidos como comentários gerais do mercado e não constituem conselhos de investimento. A FXCM não aceita a responsabilidade por qualquer perda ou dano, incluindo, sem limitação, qualquer perda de lucro que possa surgir direta ou indiretamente do uso ou dependência de tais informações.

Aviso de investimento de alto risco: Negociar forex / CFD's na margem possui um alto nível de risco e pode não ser adequado para todos os investidores, pois você poderia sustentar perdas além dos depósitos. Alavancagem pode trabalhar contra você. Devido às certas restrições impostas pela legislação e regulamentação locais, os clientes minoristas residentes na Alemanha podem sustentar uma perda total de fundos depositados, mas não estão sujeitos a obrigações de pagamento subsequentes além dos fundos depositados. Esteja ciente e compreenda todos os riscos associados ao mercado e à negociação. Antes de negociar qualquer produto oferecido pela Forex Capital Markets Limited, incluindo todas as agências da UE, FXCM Australia Pty. Limited. Limited, quaisquer afiliadas de empresas acima mencionadas ou outras empresas dentro do grupo de empresas FXCM [coletivamente o "Grupo FXCM"], considere cuidadosamente sua situação financeira e seu nível de experiência. Se você decidir comercializar produtos oferecidos pela FXCM Australia Pty. Limited ("FXCM AU") (AFSL 309763), você deve ler e entender o Guia de Serviços Financeiros, a Declaração de Divulgação do Produto e os Termos de Negócios. O Grupo FXCM pode fornecer comentários gerais que não se destinam a aconselhar investimentos e não devem ser interpretados como tal. Procure um conselho financeiro separado. O Grupo FXCM não assume qualquer responsabilidade por erros, imprecisões ou omissões; não garante a precisão, integridade das informações, texto, gráficos, links ou outros itens contidos nesses materiais. Leia e entenda os Termos e Condições nos sites do Grupo FXCM antes de tomar novas providências.

O Grupo FXCM está sediado em 55 Water Street, 50th Floor, Nova York, NY 10041 USA. A Forex Capital Markets Limited ("FXCM LTD") é autorizada e regulamentada no Reino Unido pela Financial Conduct Authority. Número de registro 217689. Registrado na Inglaterra e no País de Gales com a empresa Company House número 04072877. A FXCM Australia Pty. Limited ("FXCM AU") é regulamentada pela Australian Securities and Investments Commission, AFSL 309763. FXCM AU ACN: 121934432. FXCM Markets Limited ( "FXCM Markets") é uma subsidiária operacional do Grupo FXCM. Os Mercados da FXCM não são regulamentados e não estão sujeitos à supervisão regulamentar que regem outras entidades do Grupo FXCM, que inclui, mas não está limitado a, Autoridade de Conduta Financeira e a Comissão Australiana de Valores Mobiliários e Investimentos. A FXCM Global Services, LLC é uma subsidiária operacional do Grupo FXCM. A FXCM Global Services, LLC não está regulamentada e não está sujeita a supervisão regulamentar.

Desempenho passado: desempenho passado não é um indicador de resultados futuros.

Copyright © 2018 Forex Capital Markets. Todos os direitos reservados.

A diferença entre os futuros de moedas e o mercado Forex.

Bem, você já sabe que a palavra "moeda" se refere à unidade monetária usada nos países para comprar bens e serviços (ou pagar impostos como nos EUA). E também estamos cientes do fato de que "negociação" se refere à compra e venda dessas moedas. Dizer que há quase tantas moedas no mundo quanto há países é uma suposição bastante segura. Mas quando se trata de discutir futuros de moeda versus o mercado Forex, as moedas mais visadas para fins de investimento são:

O Forex Exchange é um dos locais mais populares e altamente negociados de negociação das taxas de câmbio reais de duas moedas no setor, e o euro para o dólar dos Estados Unidos recebe muita atenção no mercado Forex. A bolsa é geralmente listada como EUR / USD, o que significa negociar o valor de um Euro em dólares americanos. Os outros cinco comércios monetários mais populares são:

O mercado de futuros de moedas é baseado no mercado de câmbio. Negociações usam contratos futuros que são um reflexo das taxas de câmbio de duas moedas diferentes. O mercado de futuros do euro é atualmente o mercado mais popular do grupo e baseia-se na taxa de câmbio EUR / USD. O Chicago Mercantile Exchange, ou CME, fornece os futuros de moedas mais populares.

Diferença entre troca de moeda e swap cambial.

Postado em 7 de fevereiro de 2013 por admin.

Moeda Troca vs FX Troca.

Swaps são derivativos que são usados ​​para trocar fluxos de fluxo de caixa e são usados ​​na maioria dos casos para fins de hedge. O artigo examina mais de perto dois tipos de swaps usados ​​para trocar moeda estrangeira por meio da minimização do risco da taxa de câmbio. Os swaps cambiais e cambiais são semelhantes entre si e, portanto, são facilmente confundidos como sendo os mesmos. O artigo oferece exemplos claros e explicações de cada um e destaca como eles são semelhantes e diferentes entre si.

Um swap de moeda é um acordo entre duas partes para trocar montantes específicos de diferentes moedas. Um swap de moeda típico constitui um contrato de câmbio em que duas partes trocarão ou "trocarão" uma série de pagamentos em uma moeda por uma série de pagamentos em outra moeda. Os pagamentos que são trocados são pagamentos de juros e principal de um empréstimo denominado em uma moeda para um empréstimo de uma quantia igual de outra moeda.

Por exemplo, uma empresa com sede nos EUA precisa de libras esterlinas e uma empresa com sede no Reino Unido exige dólares americanos. Nessa situação, a empresa americana emprestará libras e a empresa do Reino Unido tomará empréstimos; a empresa dos EUA pagará pela dívida da empresa do Reino Unido que é em USD (pagamentos de principal e de juros feitos em USD) e a empresa britânica pagará a dívida da empresa americana em libras (principal e juros pagos em libras). Para que tal troca ocorra com sucesso, uma taxa de juros (fixa ou flutuante), acordada sobre o montante do empréstimo, e uma data de vencimento deve ser definida. As trocas de moeda apresentam uma vantagem competitiva às partes envolvidas, uma vez que estas podem agora emprestar moeda estrangeira a um custo menor, com menor exposição ao risco da taxa de câmbio.

O swap cambial é um contrato entre duas partes que simultaneamente concorda em comprar (ou vender) uma quantia específica de uma moeda a uma taxa acordada, e de vender (ou comprar) a mesma quantia de moeda em uma data posterior a uma taxa acordada. . Existem duas pernas em uma transação de swap cambial. Na primeira perna do swap, uma quantia específica de uma moeda é comprada (ou vendida) contra outra moeda à taxa à vista prevalecente. Na segunda etapa da transação, uma quantidade igual de moeda é vendida (ou comprada) contra a outra moeda na taxa a termo.

Tomando um exemplo simples, uma empresa tem 500.000 Euros e requer USD em 5 meses. Como a empresa já tem fundos em outra moeda (euros), eles podem usar esses fundos para cumprir suas exigências sem estarem expostos ao risco da taxa de câmbio. A empresa pode vender os 500.000 euros ao banco à taxa à vista atual, e receber o equivalente a USD, e concordará em recomprar os Euros e vender USD em 5 meses.

Moeda Troca vs FX Troca.

Os swaps cambiais e cambiais são muito semelhantes entre si, pois ajudam a proteger o risco cambial e oferecem às empresas um mecanismo em que o câmbio pode ser obtido com uma exposição mínima ao risco cambial. No entanto, esses dois derivativos são diferentes entre si em que um swap de moeda troca uma série de fluxos de caixa (pagamento de juros e princípios), enquanto que em um swap cambial envolve 2 transações; vender ou comprar à taxa à vista, e recomprar ou revender a taxa a prazo.

A outra grande diferença é que um swap de moeda é um empréstimo que é retirado por qualquer uma das partes, onde os pagamentos de juros e principal são trocados, enquanto um swap é conduzido usando uma quantia disponível de moeda que é então trocada por uma quantidade equivalente de outra moeda.

Diferença entre troca de moeda e swap cambial.

• Um swap de moeda típico constitui um contrato de câmbio no qual duas partes trocarão ou trocarão uma série de pagamentos (juros e principal) em uma moeda por uma série de pagamentos em outra moeda.

• FX swap é um contrato entre duas partes que simultaneamente concorda em comprar (ou vender) uma quantia específica de uma moeda a uma taxa acordada, e de vender (ou comprar) a mesma quantia de moeda em uma data posterior em um acordo taxa.

• Os swaps cambiais e cambiais são muito semelhantes entre si, pois auxiliam na cobertura do risco cambial e oferecem às empresas um mecanismo no qual as divisas estrangeiras podem ser obtidas com uma exposição mínima ao risco cambial.